突增超1000亿！私募证券基金大爆发！更有百亿私募最新业绩大曝光

截至2019年10月底，中基协存续登记的私募基金管理人较上月增加5家至24404家，环比增长0.02%。不过与9月的31家增量相比，新增家数大幅减少。

虽然新增私募数量减少，但存续备案的私募基金数量及规模却有较大增长。10月底，私募基金数量首次突破8万只，达到80650只，较上月增加930只，环比增长1.17%。

管理规模更是迎来久违的大涨，较上月增加2986.42亿元，环比增长2.23%，达到13.69万亿元。

私募基金管理人员工总人数23.75万人，较上月减少399人，环比下降0.17%。

这是今年以来私募基金管理规模月增量第二次突破2000亿元，仅次于3月份的超5000亿元增量。

根据《关于进一步规范私募基金管理人登记若干事项的公告》及《关于加强私募基金信息披露自律管理相关事项的通知》相关要求，567家私募基金管理人新被列入异常机构名单。截至2019年10月底，被列入异常机构名单并对外公示的私募基金管理人达6576家。

截至2019年10月底，根据《私募基金登记备案相关问题解答（十四）》，协会已将156家不予登记申请机构及所涉125家律师事务所、277名律师对外进行了公示，2019年10月新增不予登记申请机构1家。根据2018年12月发布的更新版《私募基金管理人登记须知》，协会累计中止办理468家相关机构的私募基金管理人登记申请，目前仍处于中止办理状态的机构463家，其中，2019年10月中止办理37家相关机构的申请。

值得关注的是，虽然10月A股仍呈震荡走势，但证券私募却明显回暖，无论是管理人数量还是基金规模，均较上月有所上升，一反9月双双下降的颓势。

数据显示，私募证券投资基金管理人较上月增加1家至8855家，基金数量较上月增加597只至40615只，基金规模达到2.47万亿元，较上月增加1142.01亿元，环比增长4.85%。而在9月，私募证券投资基金管理人减少了5家，基金规模减少40亿元。

私募股权、创业投资基金的管理规模也有较大增长。其中，28222只私募股权基金规模8.53万亿元，较上月增加2120.16亿元，环比增长2.55%；7623只创投基金规模1.09万亿元，较上月增加373.24亿元，环比增长3.53%。而在9月，私募股权、创业投资基金规模仅分别增加239.71亿元、94.91亿元。

截至10月底，私募股权及创投机构共有14809家，较上月增加7家，相比于9月增加的37家显著减少。

其他私募投资基金的情况持续低迷，管理人数量继续减少3家至735家，基金数量减少30只至4186只，基金规模下降648.97亿元至1.60万亿元；私募资产配置类管理人保持5家不变，基金数量维持4只，基金规模减少236.01万元至4.49亿元。

前10月私募基金规模增加近1万亿。在经历过前几年的持续增长之后，今年私募行业开始进入调整洗牌阶段。

2018年末，私募基金管理人数量为24448家，截至2019年10月底降至24404家，减少了44家。虽然管理人数量减少，但已备案的私募基金数量及管理规模却呈增长状态。

今年前10月，私募基金数量从2018年底的74642只增至80650只，共增加了6008只；管理基金规模也从12.70万亿元增至13.69万亿元，增加近1万亿元。

就目前的情况，可以预见的是，今年私募基金管理人数量不可能再延续2018年末存量机构环比增加2002家的盛况；但已备案私募基金数量及规模的增量有望与去年相当。2018年末，存续私募基金环比增加8224只，管理规模环比增加1.21万亿元。

截至2019年10月底，存续登记私募基金管理人数量从注册地分布来看（按36个辖区），集中在上海、深圳、北京、浙江（除宁波）、广东（除深圳），总计占比达71.28%，略低于9月份的71.31%。其中，上海4725家、深圳4570家、北京4366家、浙江（除宁波）2058家、广东（除深圳）1675家，数量占比分别为19.36%、18.73%、17.89%、8.43%、6.86%。具体情况见下表：

本月新登记53家私募基金管理人中，注册地主要集中于北京、浙江（除宁波）、广东（除深圳）、上海和深圳，数量分别为8家、6家、5家、5家和5家，占本月新登记管理人总数的54.72%。

截至2019年10月底，存续备案合伙型、公司型私募基金数量从注册地分布来看（按36个辖区），集中在浙江（除宁波）、深圳、宁波、江苏和上海，总计占比达53.68%。其中，浙江（除宁波）3977只、深圳3422只、宁波3173只、江苏2820只、上海2600只，数量占比分别为13.35%、 11.49%、 10.65%、9.46%、 8.73%。具体情况见下表：

截至2019年10月底，存续登记私募基金管理人管理基金规模在100亿元及以上的有260家，管理基金规模在50亿­—100亿元的有289家，管理基金规模在20亿—50亿元的有723家，管理基金规模在10亿—20亿元的有863家，管理基金规模在5亿—10亿元的有1226家，管理基金规模在1亿—5亿元的有4517家，管理基金规模在0.5亿—1亿元的有2355家。截至2019年10月底，已登记的私募基金管理人有管理规模的共21311家，平均管理基金规模6.43亿元。比上月微增0.12亿元。

分规模来看，10月份管理规模在1亿元以上的私募基金管理人数量有所增加。管理规模在50亿元以上的大型私募10月共增加了15家。其中，百亿私募梯队新增2家至260家，规模在50亿到100亿元的私募新增13家至289家。规模在20亿至50亿元的中型私募增加27家至723家，规模在1亿至20亿元的小型私募合计增加76家至6606家。

今年，市场结构性行情给了机构投资者不错的赚钱机会。今年前10个月，股票策略私募平均24.07%的业绩跑赢了上证指数。

数据显示，纳入统计的7073只股票策略私募产品中，收益中位数为20.15%；90%的产品取得正收益。同期，宏观策略私募平均收益为12.62%，管理期货平均收益12.12%，事件驱动策略平均收益14.57%，固定收益策略平均收益6.05%，复合策略平均收益16.35%。

私募股票策略整体业绩一般，但大型私募还是体现出了相当的实力。前10个月，百亿规模私募均取得正收益，业绩最好的收获57.23%的回报。不过，也有三家股票策略百亿私募未能跑赢上证指数。今年前十个月，有业绩统计的25家百亿私募平均收益率为24.33%，其中有8家的代表产品收益率超过30%；17家百亿私募收益跑赢上证指数。

量化私募业绩表现突出，在收益排名前十的百亿私募中，前十个月收益均在25%以上。

不过，百亿私募的业绩表现首尾相差也比较多，有9家私募今年以来的收益率不到20%；股票策略中，收益排名最低的百亿私募收益为8.15%，跑输指数。

在私募人士看来，百亿私募收益比较稳定，主要是由于A股市场的结构性行情。前十个月，上证指数涨幅为18.62%，创业板指数上涨了33.65%，医药、消费、科技等板块表现强劲，这种行情下，风格稳定、注重基本面选股的百亿私募发挥稳定，交出令人满意的成绩单。

发行方面，今年公募市场的火爆也让不少中小型私募面临发行压力。从前10个月的业绩来看，最好的股票型公募业绩已经超过90%，但和不少公募产品相比依然有很大差距。

此外，由于去年A股市场低迷，私募产品收益为负。虽然今年不少私募打了“翻身仗”，但“解套”的投资者不少选择了赎回获利了结，导致不少私募赎回压力比较大，尽管今年业绩排名不错，但整体规模并没有增长。