千股跌停再现A股，量化私募教你如何在震荡市赚钱！

千股跌停再现A股，量化私募教你如何在震荡市赚钱!

私募排排网 姚京津

目前在中国的股票投资依旧以基本面投资为主，也就是通过精选个股这种传统的自上而下方式进行投资，但追涨杀跌是大部分投资者难以克服的心魔，做好主观投资需要更好的纪律性。量化投资则利用历史大数据寻找数据和收益之间的规律，自下而上挖掘统计上的投资机会，除了具有基本面投资不可比拟的客观性、系统性、效率性、纪律性优势外，还可以容纳更大量级的资金管理规模。

从2010年到至今，除了核心团队全部拥有海外量化投资的经历，盛世资产还拥有本土八年以上的实战交易，管理的量化对冲基金在面对量化黑天鹅、牛熊股市及熔断等极端市场行情时依旧经受住考验，持续为客户带来稳健的绝对收益。市场频繁震荡，2018量化对冲基金能否王者归来?6月22日，私募排排网邀请到盛世资产董事总经理刘晓俊做客私募排排网“春瑜会客厅”，共话量化投资在中国市场的变迁。

数字盛世

量化投资在海外成熟市场已经成为主流的投资方式，截止到2017年，海外量化对冲基金管理总规模已经超过4500亿美金，以美国市场为例，70%以上的交易量由量化投资贡献的。虽然目前中国市场量化投资占比较低，但早有一批优秀的私募机构从国外归来，将国际视野与本土智慧完美结合，因地制宜打造出适合中国市场的量化投资交易模型，盛世资产就是其中的代表性私募之一。

2010年，深圳市盛世资产管理有限公司创始人团队开始在中国开展量化投资交易。

2013年，公司成立于深圳市前海特区，注册资金1111万人民币。

2014年，公司在中国证券投资基金业协会登记为私募基金管理人。

2017年，盛世资产累计管理资金规模超过24亿人民币，拥有协会“3+3”投顾资质。

盛世资产严格秉承自身投资理念，始终将客户利益置于首位，持续为客户带来稳健的绝对收益，也频频获得业界嘉奖。

2018年，盛世资产获得第一季度新锐相对价值策略10强

2017年，“盛世全球”入评1-9月Bata私募风云榜管理期货第一名。

2017年，“盛世开元1号”获套利策略第六名。

2017年，荣获最受市场认可量化投资机构。

2017年，“盛世开元1号”“2017英华奖—最佳私募基金产品奖”

2017年，荣获“最受投资者信赖奖”。

2016年，获“年度十佳阳光私募”。

2016年，“盛世汉武2号”获全国私募风云榜第二名。

海外背景，专业量化团队

作为新锐私募，一系列奖项的取得离不开盛世资产团队的资历与努力。

盛世资产创始人团队成员均拥有海外投资背景和丰富的投资经历。策略总监傅英杰2003年毕业于清华大学，还获香港城市大学计算机科学专业哲学博士学位，曾还是麻省理工学院访问科学家。从事金融投资交易工作十余年，曾连续多年任职香港某著名对冲基金，作为主要量化策略师之一，从事全球宏观对冲策略的研发及组合优化。2013年合伙创立盛世资产，从百万资金起步，目前管理规模超过20亿。投资总监刘晓俊多年从事金融科技投资交易工作，海外工作期间曾任职麦格里投资银行衍生品科技交易部，高盛亚洲销售及交易科技部，转战于纽约华尔街及香港两地，设计及开发全球量化投资交易策略及系统，支援百亿美金的交易。技术总监冼嘉文曾任职摩根斯坦利东京及香港科技交易部门，专注于百亿级别中国量化投资基金的系统开发及运维和交易的监管及风控。

除了初创团队出色的履历外，盛世资产还拥有完善的策略师晋升发展平台，并引入了类似美国高盛的合伙人激励体制。开放的策略师加盟制平台、自动的标准化筛选流程，从基础策略师、高级策略师，到公司合伙人，从投资、风控、运维、营销到战略制定，核心团队各司其职，全面而平衡。

培养年轻出色的策略师人才，丰富及优化投资策略，不仅保证了源源不断的新鲜血液流入，而且盛世资产优秀的基础策略师可以逐步晋升至高级策略师。投资策略师及基金经理则拥有华尔街及国内多年量化投资经验，他们享有优厚的交易业绩分红，而认同公司文化并长期创造稳定盈利的高级策略师可逐步晋升至公司合伙人。合伙人作为一流量化投资从业人士，不仅能获得优厚的交易业绩分红，还拥有盛世资产的大量股份，在合伙人全心全力服务公司的前提下也保证了客户的长远利益。

股市动荡，量化基金如何独领风骚?

目前，盛世资产在中国累计管理资金规模超过25亿人民币，并且在稳步扩展海外量化对冲基金业务，投资产品涉及中国股票，股指期货，商品期货，债券以及期权等。

以期权交易策略为例，期权交易策略是海外投行自营交易的主要盈利模式，通过引进海外先进投行的期权交易策略，并结合国内交易机制，进行完善，再次挖掘交易机会。通过结合期权交易策略+日内T0策略，盛世期权产品的历史年化收益率在30%以上，同时保持了较低的回撤。

此外，盛世投资量化产品在过往严峻的市场环境下也取得非常优异的成绩。盛世3号采用股票阿尔法加期货CTA及套利策略组合，从2014年4月24日成立至2015年4月23日结束，不仅平稳度过量化阿尔法黑天鹅事件，最终为客户获得79.5%的收益，产品净值最大回撤仅为3.46%。盛世6号主要用股票阿尔法策略及股指期货CTA策略，从2014年11月28日推出至2015年11月27日结束，也平稳度过股灾及股指期货限仓等历史事件，最终为客户取得51.2%收益， 产品净值最大回撤仅3%。

今年以来，股市多次动荡，6月更是再次上演千股跌停潮。2008年金融危机期间大部分基金均亏损严重，部分采用量化策略的基金却获得了非常好的收益，作为动荡股市中的抗跌神器，量化对冲基金再次受到投资者的关注。盛世资产的产品今年运行以来普遍年化收益在15%-25%之间，并且历经市场震荡，最大回撤都小于3%，现在以打理大型金融机构资金如银行委外以及一些高净值个人客户资金为主。

盛世资产公司核心成员均具备海外投资背景，海外投资经历如何与本土投资环境融合?盛世资产率先引入类似 World Quant 合伙人激励体制，取得的实际效果如何?与国际市场相比，国内量化投资环境有什么不同?从2010年到现在，量化投资策略如何在不同的市场行情下进行调整?当前动荡的市场环境，量化投资较主观投资能否取胜?凭借量化对冲投资穿越熊市，并取得稳定收益的盛世资产将一一为你答疑!

排排君送福利：观看路演送红包

千言万语的诚意，都在红包里!6月22日在私募排排网注册新用户并观看直播，将获得由私募排排网与盛世资产共同送出的3000元投资红包。

最后，奉上“春瑜会客厅”盛世资产专场观看方式

路演时间：

6月22日(周五)16：30- 17:30

三种观看方式：

方式一：扫描路演中心直播房间二维码移动端观看

方式二：在浏览器上打开路演链接http://ly.simuwang.com/live/?rid=1253

方式三：下载私募排排网APP，在路演观看更加流畅便捷

主讲介绍：

刘晓俊，盛世资产合伙人、投资总监。多年从事金融科技投资交易工作，海外工作期间曾任职麦格里投资银行衍生品科技交易部，高盛亚洲销售及交易科技部，转战于纽约华尔街及香港两地，设计及开发全球量化投资交易策略及系统，支援百亿美金的交易。刘晓俊于2010回国后致力于推动中国量化投资行业的发展，并于2012年成功推动发行并管理中国第一只全自动量化投资基金专户产品，至今推动发行及管理了几十亿资金规模的不同类型的中国量化投资金融产品，累积了丰富的中国本土量化投资实战及合作经验。

“春瑜会客厅”路演简介

春瑜会客厅，会客私募大佬!“春瑜会客厅”是私募排排网主打推出的访谈节目。排排网创始人李春瑜作为主持人，与嘉宾谈私募，谈投资，谈感悟。聚焦财经热点，探寻投资密码，共享行业资讯，碰撞智慧火花。

曾经做客“春瑜会客厅”的嘉宾有：但斌、汪义平、陈宏超、林园、罗伟广、蒋国云、冯婷婷、余定恒、吴伟志、余黄炎、简毅等(排名不分先后)